NAND厂商一季度盈利超去年全年，企业级SSD产能激增，价格涨势难控

6月4日消息，据Counterpoint Research报告，预计到2026年第一季度，全球NAND闪存制造商的合并总营收将达到创纪录的460亿美元，较去年同期增长近3.5倍，单季营收已超过2023年全年的总和。

营收暴增的核心驱动力来自AI数据中心对高速存储的刚性需求，目前企业级SSD已占NAND闪存市场40%的份额，报告预测到今年底这一比例将突破60%。

制造商优先将产能调配至利润更高的企业级市场，直接导致消费级存储供应链承受巨大压力，从台式机、笔记本到手机、平板和智能手表，各类消费电子的存储成本全面上升。

在供不应求的环境下，二线芯片厂商趁机扩大市占率，国产长江存储成为主要受益者，全球消费级市场市占率从2025年第一季度的8%跃升至本季的13%，与闪迪、美光平起平坐。

分析师预计，制造商最快要到2027年或更晚才有可能实质性扩大产能，供应端受限叠加需求持续高企，消费级SSD售价短期内难以下调。

存储成本的持续攀升正进一步冲击PC产业，若下半年无法有效缓解，PC及相关硬件生态将面临更严峻的供应与价格压力。